紐約州總檢察長與加密資產平台 Uphold 達成 500 萬美元和解... 嚴厲打擊推廣不良投資產品行為

紐約州總檢察長詹樂霞（Letitia James）宣布，已從加密資產平台 Uphold HQ Inc. 獲得超過 500 萬美元的和解金。此次和解是針對該平台將作為高風險貸款渠道的投資產品宣傳為「安全」儲蓄產品而進行的高強度調查結果。這項於 2026 年 4 月 29 日首次公開的措施，被視為數千名在 2020 年因第三方服務供應商 Cred LLC 破產而失去資產的投資者的重要勝利。

加密資產企業誤導投資者，並將危險的投資產品偽裝成安全儲蓄手段進行宣傳的行為，在紐約州絕不被容忍。

達成和解的 500 萬美元以上資金將全數用作受害客戶的補償金。根據紐約州總檢察長辦公室（OAG）的說法，Uphold 在推廣名為 CredEarn 的產品時隱瞞了實際風險並欺騙了投資者。此次和解不僅僅是處以罰款，更強調了平台在代理第三方產品時應承擔的盡職調查義務和透明度。

營銷與現實的差距：CredEarn 的真相

Uphold 曾大肆宣傳 CredEarn 是值得信賴的儲蓄產品及資產的「避風港」。然而，監管機構的調查結果顯示，Cred 當時正向完全沒有信用記錄的中國借款人發放高風險貸款。與 Cred 行政總裁 Daniel Schatt 合作的 Uphold 本應意識到或已經意識到這些風險因素，卻未向用戶妥善說明。

• Uphold 通過 CredEarn 賺取佣金收入，同時在資金安全性方面誤導用戶。
• 實際貸款對象是未經信用驗證的海外借款人。
• 該產品的本質更接近欺詐性投資體系，而非支付利息的賬戶。
• Uphold 未對第三方合作夥伴進行嚴格的盡職調查。

隨著 2020 年 11 月 Cred 申請破產保護，全球數千名通過 Uphold 進行投資的客戶遭受了高達數百萬美元的損失。當時許多投資者相信自己的資產得到了安全管理，但隨著 Cred 的崩潰，發生了投資款項全額損失的事態。紐約州檢察機關此次採取的行動，是對約 6 年前發生的這一悲劇性事件的法律裁決與救濟措施。

根據和解條件，Uphold 必須向受害投資者支付 500 萬美元，這金額是 Uphold 通過推廣 CredEarn 所賺取佣金的 5 倍以上。此外，Uphold 有義務將目前正在進行的 Cred 破產程序中收回的所有資金轉交給客戶。補償對象投資者將於近期收到直接通知，補償程序將在紐約州檢察機關的監督下進行。

紐約州強硬的加密資產監管方針

此案例再次確認了紐約州對加密資產行業持有的「零容忍原則」。總檢察長詹樂霞明確表示，將嚴厲打擊加密資產平台在監管盲區活動且不保護消費者的行為。這對在紐約活動的其他加密資產企業在與第三方產品合作時可能產生的法律風險發出了強烈警告。

除此次和解外，Uphold 必須在紐約州正式註冊為經紀商，並在未來推出第三方產品時遵守強化的盡職調查（Due Diligence）流程。目前 Uphold 已獲得 SOC 2 Type 2 及 ISO 27001 認證，並主張持有 100% 準備金，正致力於恢復信任。然而，對於過去經營不善的責任，已通過支付此次 500 萬美元的和解金而告一段落。

專家認為，此次行動將成為提高加密資產市場透明度的契機。投資者應更仔細地審視平台提供的收益率背後隱藏的風險，監管機構預計未來也將加強監控，以保護消費者免受類似欺詐性產品的侵害。Uphold 用戶應密切留意未來公佈的具體補償時間表和程序。